Keytrade LuxembourgFAQ
- Les obligations peuvent-elles être physiquement livrées ?
- Les euro-obligations sont-elles des investissements sûrs ?
- Comment est déterminé le prix d’une obligation ? Comment se fait-il que le prix d’une obligation fluctue ?
- Quelle est la différence entre le rendement (actuariel) et le coupon ?
Le coupon d’une obligation est déterminé par l’émetteur et reste en principe valable pendant toute la durée de vie de l’obligation. Même pour les obligations avec un coupon flottant, les modalités du coupon sont fixées. Par contre, le rendement actuariel ne reste pas constant. Selon que le prix de l’obligation monte ou baisse, le rendement actuariel baissera ou montera. Le prix d’une obligation suit toujours l’évolution inverse du rendement actuariel d’une obligation.
Exemple :
Une obligation a les caractéristiques suivantes :
Si le prix de cette obligation s’élève à 100%, le rendement actuariel s’élève également à 4.50%.Durée de vie : 7 ans Coupon : 4.50%
Supposons que le prix de cette obligation grimpe jusqu'à 101.25%, le rendement actuariel va alors baisser jusqu’à 4.29%. Un investisseur qui achète cette obligation à 101.25% recevra encore un coupon de 4.50%, mais étant donné qu’il a acheté l’obligation plus chère (101.25%) que le prix à concurrence duquel il sera remboursé (100.00%) dans 7 ans, son rendement actuariel ne sera que de 4.29%. - Quelle est la différence entre le " taux du marché" et le "rendement actuariel" ?
- Quel est le rapport entre le rendement actuariel et le prix d’une obligation ?
- Que sont les intérêts échus et qui doit les payer à qui ?
- Pourquoi Keytrade Bank propose uniquement des Eurobonds ?
- A combien s’élève le précompte mobilier sur les coupons des Eurobonds ?
- Puis-je introduire des ordres limites ?
- Qu’est ce qu’est le rating d’une obligation ?
- A quelle vitesse sera exécutée une transaction online sur une obligation ?
- Combien d’obligations différentes peuvent être négociées online sur le plateforme de trading de Keytrade Bank ?
